DZ HYP platziert erfolgreich Dual-Tranche
03.04.2025
- Benchmark Dual-Tranche aus einem Grünen und einem konventionellen Pfandbrief
- Volumen: Jeweils 500 Mio. Euro
- Laufzeiten: 4,4 Jahre (Grün) sowie 9,9 Jahre
- Kupons: 2,50 Prozent (Grün) sowie 3,00 Prozent
Die DZ HYP hat am Mittwoch, dem 2. April 2025 eine Benchmark Dual-Tranche platziert. Der Grüne Hypothekenpfandbrief mit einem Volumen von 500 Mio. Euro, einer Laufzeit bis zum 31. August 2029 und einem Kupon von 2,50 Prozent, traf auf besonders hohes Investoreninteresse. Die lange Tranche, die ebenfalls ein Volumen von 500 Mio. Euro aufweist, hat einen Kupon von 3,00 Prozent und eine Laufzeit bis zum 28. Februar 2035. Dieser konventionelle Hypothekenpfandbrief wurde ebenfalls stark nachgefragt.
Die Emission wurde von einem internationalen Konsortium, bestehend aus Crédit Agricole CIB, DZ BANK, ING, LBBW, NatWest Markets und UBS, begleitet.
Die Ankündigung der Transaktion erfolgte am Dienstagmittag. Das Orderbuch wurde am Mittwochmorgen für die Grüne Tranche mit einem Spread von MidSwap plus 33 Basispunkten (vs. 6 Monats-Euribor) eröffnet, während die lange, konventionelle Tranche mit einem Spread von MidSwap plus 51 Basispunkten (vs. 6-Monats-Euribor) startete.
Das große Interesse der Investoren zeigte sich in der stetigen und dynamischen Entwicklung des Orderbuchvolumens in beiden Tranchen, sodass der Grüne Pfandbrief mit einem finalen Spread von MidSwap plus 26 Basispunkten (vs. 6 Monats-Euribor) platziert wurde. Das zuteilbare Orderbuchvolumen in Höhe von 2,3 Mrd. Euro wurde von 86 Investoren getragen. Bei der langen Tranche konnte der finale Spread bei MidSwap plus 47 Basispunkten fixiert werden, wobei 55 Investoren ein zuteilbares Orderbuchvolumen von 1,35 Mrd. Euro generierten.